房贷利率固定和浮动哪个好？利率长期将会怎么走？

　　转不转?听听专家怎么说

　　根据上面的算法，是否转换为LPR都取决于您如何看待未来LPR走势。

　　如果您认为LPR会涨，那么固定利率肯定更合适;如果您认为LPR会跌，那么选择锚定LPR更合适。

　　光大证券固定收益首席分析师张旭认为，将商业性个人住房贷款转换为LPR浮动利率贷款更有利于节约利息成本。

　　从短期来看，当前5年以上期限LPR已较2019年12月的低了15个基点，此时将其转换为LPR贷款，那么在下一个重定价周期开始时(如明年的1月1日)，借款人便可以“稳妥”享受15个基点的利率下降。

　　从中长期看来，随着潜在经济增速的降低，LPR的中长期均值较有可能低于2019年12月的水平。而且，当前的LPR明显低，即便未来利率上升，但由于本金已经减少，对利息支出的影响也相对有限。也就是说，即使整个还款周期利率的均值小幅高于4.8%，转换成LPR浮动利率仍是划算的。

　　退一步讲，假如未来出现LPR大幅提高的情况，借款人亦可以通过提前还款的方式缓解利率风险。

　　广发证券分析师周君芝解释，从中长期来看，利率长期缓步下行。从长周期维度看，选择根据LPR浮动大概率会优于固定利率。短期来看，5年期以上LPR的利率弹性取决于房地产调控的思路。随着房地产调控逐渐从侧重需求端转变为侧重供给端，地产周期波动幅度大概率趋于收敛。

　　中国社科院财经战略研究院住房大数据项目组组长邹琳华称，从当前各方面意见看，在还款期限内，LPR大概率是一个下降趋势。房贷利率转挂LPR后，还款负担可能会减轻，一般来说，该政策对还贷者有利。但是，资本市场变幻莫测，利率长期下行只是根据过去及他国经验的一般性推测，并非固定路径。利率突然持续上升的可能性虽然小，但也是存在的。